Análise horizontal

Visão geral da análise horizontal

A análise horizontal é a comparação das informações financeiras históricas ao longo de uma série de períodos de relatório ou dos índices derivados dessas informações. É usado para ver se algum número é excepcionalmente alto ou baixo em comparação com as informações para períodos de agrupamento, o que pode então desencadear uma investigação detalhada do motivo da diferença. Também pode ser usado para projetar os valores de vários itens de linha no futuro. A análise é mais comumente um agrupamento simples de informações classificadas por período, mas os números em cada período subsequente também podem ser expressos como uma porcentagem do valor no ano da linha de base, com a quantidade da linha de base sendo listada como 100%.

Um problema comum com a análise horizontal é que a agregação de informações nas demonstrações financeiras pode ter mudado ao longo do tempo, devido a mudanças contínuas no plano de contas, de modo que receitas, despesas, ativos ou passivos podem mudar entre contas diferentes e, portanto, aparecer para causar variações ao comparar os saldos das contas de um período para o outro.

Ao conduzir uma análise horizontal, é útil conduzir a análise de todas as demonstrações financeiras ao mesmo tempo, de forma que você possa ver o impacto completo dos resultados operacionais na condição financeira de uma empresa durante o período de revisão. Por exemplo, nos dois exemplos abaixo, a análise da demonstração de resultados mostra uma empresa com um excelente segundo ano, mas a análise do balanço patrimonial mostra que ela está tendo problemas para financiar o crescimento, devido à queda no caixa, aumento nas contas a pagar e aumento em débito.

Análise horizontal da demonstração de resultados

A análise horizontal da demonstração de resultados geralmente tem um formato de dois anos, como o mostrado abaixo, com uma variação também mostrada que indica a diferença entre os dois anos para cada item de linha. Um formato alternativo é simplesmente adicionar quantos anos couber na página, sem mostrar uma variação, de modo que você possa ver as mudanças gerais por conta ao longo de vários anos. Um terceiro formato é incluir uma análise vertical de cada ano no relatório, de modo que cada ano mostre as despesas como uma porcentagem da receita total naquele ano.