O efeito do estoque final exagerado

Quando o estoque final é exagerado, isso reduz a quantidade de estoque que, de outra forma, teria sido debitada no custo das mercadorias vendidas durante o período. O resultado é que a despesa de custo das mercadorias vendidas diminui no período de relatório atual. Você pode ver isso com a seguinte fórmula para derivar o custo dos produtos vendidos:

Estoque inicial + compras - estoque final = Custo das mercadorias vendidas

Assim, se a empresa ABC tem estoque inicial de $ 1.000, compras de $ 5.000 e um estoque final contado corretamente de $ 2.000, então seu custo dos produtos vendidos é:

Estoque inicial de $ 1.000 + compras de $ 5.000

- $ 2.000 de estoque final = $ 4.000 de custo dos produtos vendidos

Mas se o estoque final for incorretamente declarado muito alto, em $ 2.500, o cálculo se torna:

Estoque inicial de $ 1.000 + compras de $ 5.000

- $ 2.500 de estoque final = $ 3.500 de custo dos produtos vendidos

Resumindo, a superavaliação final do estoque de $ 500 se traduz diretamente em uma redução do custo dos produtos vendidos na mesma quantidade.

Se a superavaliação do estoque final for corrigida em um período futuro, esse problema se reverterá quando o valor do estoque for descartado, deslocando assim a superavaliação de volta para o custo das mercadorias vendidas, o que aumenta o custo das mercadorias vendidas em qualquer período futuro em que a mudança ocorrer .

Quando ocorre uma superavaliação do estoque final, o custo dos produtos vendidos é declarado muito baixo, o que significa que a receita líquida antes dos impostos é superestimada pelo valor da superavaliação do estoque. No entanto, o imposto de renda deve ser pago sobre o valor da superavaliação. Assim, o impacto da sobreavaliação no lucro líquido após os impostos é o valor da sobreavaliação, menos o valor aplicável do imposto de renda.

Voltando ao exemplo anterior, se a ABC Company tivesse tido um lucro líquido antes dos impostos de $ 3.500, a superavaliação do estoque final de $ 500 agora reduz o custo das mercadorias vendidas em $ 500, o que aumenta o lucro líquido do ABC antes dos impostos para $ 4.000. Se o ABC tem uma taxa marginal de imposto de renda de 30%, isso significa que o ABC agora deve pagar um adicional de $ 150 ($ 500 de renda extra x 30% de taxa de imposto) em impostos de renda.

A receita final pode ser exagerada deliberadamente, quando a administração deseja relatar lucros anormalmente altos, possivelmente para atender às expectativas dos investidores, cumprir uma meta de bônus ou exceder uma exigência de empréstimo. Nesses casos, há uma variedade de ferramentas para superavaliação fraudulenta de estoque, como redução de quaisquer reservas de perda de estoque, superavaliação do valor dos componentes do estoque, superestimativa de itens de estoque, superalocação de despesas gerais e assim por diante.