Definição de modelagem financeira
A modelagem financeira envolve o uso de uma planilha para projetar o impacto de vários eventos ou decisões futuras. Esse modelo é uma representação matemática das principais variáveis que impactam uma organização. É usado para estimar como os cenários futuros afetarão o desempenho e a posição financeira de uma empresa. Este modelo é geralmente construído em uma planilha eletrônica, usando receitas e despesas em nível de resumo e empregando fórmulas que mudam os resultados do modelo quando certas variáveis são alteradas. Por exemplo, as variáveis podem ser usadas para modelar o impacto de um aumento nos preços de energia, uma queda nos preços dos produtos, um recall de produtos, uma mudança na taxa de crescimento das vendas ou uma greve de funcionários bem-sucedida que resulta em aumento de compensação e custos de benefícios .
Um modelo financeiro é útil para estimar os efeitos de uma série de cenários em um curto período de tempo, embora sua eficácia dependa de quão bem o modelo imita o negócio. Um analista pode usar um modelo financeiro de várias maneiras, como:
Aquisições . Para determinar a gama de resultados possíveis que um adquirente pode esperar com uma adquirida, dependendo das ações que toma após o fechamento do negócio.
Orçamentação . Para desenvolver vários cenários como parte do processo orçamentário, para decidir quais cenários perseguir quando um orçamento detalhado é construído.
Orçamento de capital . Para determinar uma gama de resultados que podem impactar o retorno do fluxo de caixa relacionado a uma possível compra de ativo fixo.
Análise de risco . Para determinar quais variáveis podem ter o maior efeito negativo em uma empresa, como parte de uma análise de risco formal.
Existem dois problemas potenciais com os modelos financeiros. Uma delas é que um modelo pode não levar em conta adequadamente as variáveis que afetarão os resultados futuros projetados do modelo. O outro problema é que um modelo mais complexo corre o risco de ter erros de cálculo embutidos, que podem ser difíceis de detectar.
